409a خيارات الأسهم المتوافقة

عرض من العريس: خيارات الأسهم مخفضة في عبر الشعر من القسم 409A الامتثال يبدو أن دائرة الإيرادات الداخلية قد تبدأ في الذهاب بعد أهداف سهلة بموجب القسم 409A من قانون الإيرادات الداخلية، بما في ذلك ضرائب إضافية على خيارات الأسهم مخفضة بلغ مجموعها حوالي 3.5 مليون . وفي قضية سوتاردجا ضد الولايات المتحدة (1)، أكدت محكمة المطالبات الاتحادية أن المادة 409 ألف تنطبق على خيار الأسهم المخفض عندما حكمت لصالح الولايات المتحدة بشأن عدة مسائل رئيسية تحدد في الحكم الموجز. نحن نقدم أدناه ملخص للقواعد ذات الصلة القسم 409A والتطور الأخير في سوتاردجا، جنبا إلى جنب مع عدد قليل من الملاحظات العامة. وقد سن القسم 409 أ في عام 2004 كجزء من قانون خلق الوظائف الأمريكي. (2) ينطبق القسم 409 ألف على التعويض المؤجل غير المؤهل، الذي يعرف على نطاق واسع لاحتمال تغطية العديد من أنواع ترتيبات التعويض، بما في ذلك خيارات الأسهم المخفضة (أي الخيار الممنوح بسعر ممارسة أقل من القيمة السوقية العادلة في تاريخ المنح). 3 قبل إصدار اللوائح بموجب القسم 409A، أصدرت مصلحة الضرائب إشعار 2005-1. والتي تنص على أنه إذا تم منح خيار الأسهم بسعر ممارسة أقل من القيمة السوقية العادلة لأسهم الشركة في تاريخ المنح، فإن الخيار هو تعويض مؤجل وتخضع للقسم 409A. 4 ومن المهم أن هذه القاعدة نفسها المتعلقة بنطاق القسم 409A قد تأكدت من إدراجها في القسم 1.409A-1 (b) (5) من اللوائح النهائية. وبالإضافة إلى ذلك، نص الإشعار 2005-1 على أنه ينبغي لدافعي الضرائب أن يطبقوا تفسيرات معقولة وحسن النية للنظام الأساسي والإشعار خلال الفترة الانتقالية، ريثما يصدر المزيد من التوجيه. (5) حتى في ظل هذا المعيار الذي يبدو أنه أكثر مرونة فيما يتعلق بالامتثال، يؤكد سوتاردجا أنه حتى خيارات الأسهم المخفضة الممنوحة قبل سن النظام الأساسي محصنة من العواقب الضريبية الضارة المرتبطة بانتهاك المادة 409 ألف. القسم 409A القواعد يعرف التعويض المؤجل بموجب القسم 409A على أنه يشمل، ما لم ينطبق استثناء، أي حق في الدفع في السنة الضريبية المقبلة. وعادة ما يكون خيار الأسهم غير المؤهل منظم بحيث يكون قابلا للممارسة خلال فترة عمله في أي وقت بعد الاستحقاق، وعند الممارسة، يعترف حامل الخيار بإيرادات تساوي الفرق بين سعر الممارسة والقيمة السوقية العادلة للمخزون الأساسي في تاريخ الممارسة . بسبب هذه القدرة على ممارسة في أكثر من سنة واحدة، خيار الأسهم التي تخضع للقسم 409A عموما لن تكون متوافقة. إذا تم انتهاك متطلبات القسم 409 أ، فإن جميع المبالغ المؤجلة من قبل المشارك بموجب هذا النوع من الخطة 6) على سبيل المثال جميع خيارات األسهم غير المكتملة وحقوق تقدير األسهم (تخضع للضريبة على الفور أو عند انقضاء مخاطر كبيرة للمصادرة) أي االستحقاق (، إذا في وقت لاحق. 7 بالإضافة إلى الضرائب الفورية، يفرض القسم 409A ضريبة إضافية بنسبة 20٪ على مبلغ التعويض المطلوب تضمينه في الدخل، بالإضافة إلى الفائدة على معدل الدفع المنخفض لمصلحة الضرائب بالإضافة إلى واحد بالمائة (يشار إليه فيما يلي بنتائج الضرائب السلبية). 8 ولحسن الحظ، ينص القسم 409A تحديدا على استثناء من تعريفه للتعويض المؤجل عن خيارات الأسهم التي تستوفي شروطا معينة. وبشكل أساسي، فإن منح خيار الأسهم غير النظامية (المعروف أيضا باسم خيار الأسهم غير المؤهل) معفى من القسم 409A إذا لم يكن سعر التمرين، من بين متطلبات أخرى، أقل من القيمة السوقية العادلة للمخزون الأساسي في تاريخ المنح. 9 لتأسيس سعر ممارسة متوافق مع القسم 409A، يجب على الشركة أن تحدد بشكل صحيح (1) تاريخ منح الخيار، و (2) تحدد القيمة السوقية العادلة للمخزون الأساسي في ذلك التاريخ. 10 التطورات الأخيرة: سوتاردجا ضد الولايات المتحدة في 26 ديسمبر 2003، وافقت لجنة التعويضات التنفيذية لمجموعة مارفيل تكنولوجي ليمتد (الشركة) على منح خيار الأسهم غير المؤهل لرئيس الشركة والرئيس التنفيذي الذي يغطي 1.5 مليون سهم والتي تم التصديق عليها بعد ذلك في 16 يناير 2004. وقد مارس الرئيس التنفيذي جزءا من خيار الأسهم هذا في يناير 2006، أعقبه استعراض داخلي لممارسات منح خيارات أسهم الشركة. ونتیجة لھذه المراجعة، أبرم المدیر التنفیذي اتفاقیة إصالح سوق الأسهم، ودفع مبلغا إضافیا إلی الشرکة، یمثل الجزء المخصوم من خیار الأسھم الممارس. في عام 2010، تلقى الرئيس التنفيذي وزوجته (المدعين) إشعارا بالنقص من مصلحة الضرائب الأمريكية للسنة الضريبية 2006، وتقييم العواقب الضريبية السلبية على انتهاك القسم 409A فيما يتعلق بممارسة خيار الأسهم. واستند إخطار النقص إلى تأكيد مصلحة الضرائب الأمريكية بأن سعر ممارسة خيار الأسهم كان أقل من سعر السهم في 16 يناير 2004، تاريخ التصديق. ولا تزال نتيجة هذه القضية غير مترددة لأن المحكمة لم تبت بعد في المسألة الوقائعية المتعلقة بما إذا كان سعر الممارسة أقل من القيمة السوقية العادلة في تاريخ المنح. ومع ذلك، في عملية تضييق القضية للمحاكمة، حكمت المحكمة لصالح الولايات المتحدة على جميع الحجج القانونية للمدعين الأربعة للإعفاء من القسم 409A، على النحو الموجز أدناه. القسم 409A تنطبق على خيارات الأسهم المخفضة أولا، وجدت المحكمة أن إشعار 2005-1 (وجميع التوجيهات التالية القسم 409A)، الذي ينص على أن خيارات الأسهم المخفضة تخضع للقسم 409A، يتماشى مع الفقه القضائي للمحكمة العليا في كومر ضد سميث . 11 عموما، رأى سميث أن خيار غير محصوم لم يكن خاضعا للضريبة حتى ممارسة الرياضة. وأشارت هذه المحكمة إلى أن سميث لم يمتد إلى خيارات الأسهم المخفضة، وبالتالي فإن تطبيق القسم 409A على خيار الأسهم المخفض وفقا للإشعار 2005-1 لا يتعارض مع الفقه القضائي للمحكمة العليا، كما يقول المدعون. فيكا اللوائح لا تملي نطاق القسم 409A بعد ذلك، رفضت المحكمة حجة المدعين بأن تعريف التعويض المؤجل بموجب قواعد خاصة فيكا بشأن التعويض المؤجل غير المؤهل يجب أن يسيطر عليها لأغراض القسم 409A. 12 لاحظت المحکمة أن لوائح فيكا استبعاد منح خیارات الأسھم من تعریف التعویض المؤجل لا تنطبق إلا لأغراض تحدید الضرائب فيكا، ولکنھا لا تنطبق علی الأغراض القسم 409A. وتتسق لغة اللوائح المالية الدولية والقوانين 409A على حد سواء مع محدودية تطبيق هذا الاستثناء. الحق الملزم قانونيا ادعى المدعون أيضا أن القسم 409A لن تنطبق على خيار الأسهم مخفضة حتى ممارسة، لأنه لم يكن هناك حق ملزم قانونا في التعويض حتى ذلك الوقت، وبالتالي لا تأجيل التعويض إلى سنة لاحقة. واتفقت المحكمة على ذلك، إذ خلصت إلى أن حق ملزم قانونا في التعويض ينشأ عندما يكون خيار الأسهم مكفولا. الإعفاء المؤجل قصير الأجل وأخيرا رفضت المحكمة حجة المدعين بأن أي تأجيل للدخل يتعلق بخيار الأسهم المخفض يجب إعفاؤه من القسم 409A باعتباره تأجيل قصير الأجل بموجب الإشعار 2005-1. بموجب إعفاء التأجيل قصير الأجل، كما هو مبين في الإشعار، يجب أن تتطلب شروط الخطة الدفع من قبل، ويجب أن يتم استلام المبلغ فعليا، في موعد أقصاه 2 12 شهرا بعد السنة التي لم يعد فيها المبلغ إلى خطر كبير من المصادرة. (13) رأت المحكمة أنه على الرغم من أن خيار الأسهم يمارس في نهاية المطاف في غضون 12 شهرا بعد السنة التي منحت فيها، فإن اتفاق الخيار لا يتطلب من الرئيس التنفيذي أن يمارس خيار الأسهم خلال تلك الفترة الزمنية. وبدلا من ذلك، سمح له اتفاق خيار الأسهم بممارسة خيار الأسهم هذا في أي وقت خلال فترة السنوات العشر. ونتيجة لذلك، قضت المحكمة بأن إعفاء التأجيل قصير الأجل لم يكن متاحا لإعفاء خيار الأسهم المخفض من القسم 409A. ملاحظات عامة هذه القضية ملحوظة لعدد من الأسباب، بما في ذلك أنها أول حالة المبلغ عنها لمعالجة القضايا 409A القسم المتعلقة بخيارات الأسهم المخفضة والحالة المبلغ عنها الأولى التي قامت الحكومة بتقييم ومتابعة الآثار الضريبية السلبية بموجب القسم 409A. وبالإضافة إلى ذلك، نناقش أدناه بضع ملاحظات عامة أخرى. الأحداث وقعت في فترة حسن الإيمان الحقائق في سوتاردجا كبيرة بسبب الفترة المعنية. وقد منحت الشركة هذه الخيارات من الأسهم قبل أن يتم سن القسم 409A، وقد مارسها الرئيس التنفيذي خلال فترة الانتقال 409A بحسن نية التي استمرت حتى عام 2008. وحتى الآن، كان العديد من الممارسين يعملون على افتراض أنه قبل 1 يناير، 2009 (وهو التاريخ الفعلي للأنظمة النهائية بموجب القسم 409A)، قد يكون هناك المزيد من المرونة على أساس حسن النية ومعيار تفسير معقول المنصوص عليها في إشعار 2005-1 والإرشادات اللاحقة التي تطبق في هذا الإطار الزمني. ومع ذلك، فإن إنفاذ الحكومات الصارم في ضوء الشاكيين حاولت التصحيح الذاتي ومواصلة سعيها للعواقب الضريبية السلبية بموجب القسم 409A في هذه الحالة يستدعي إعادة النظر في هذه النقطة. العواقب الضريبية المحتملة لولاية كاليفورنيا تطبق ولاية كاليفورنيا قواعد مماثلة لتلك المنصوص عليها في القسم 409A لضريبة التعويضات المؤجلة غير المؤهلة لأغراض ضريبة الدخل الحكومية. يمكن أن تؤدي قواعد الضرائب الحكومية إلى ضريبة إضافية بنسبة 20٪ على سكان ولاية كاليفورنيا الذين يتعرضون لانتهاك القسم 409A. 14 وفي كانون الأول / ديسمبر 2009، تلقى المدعون، بوصفهم مقيمين في كاليفورنيا، إشعارا بالتعديل المقترح يقترح فيه معالجة خيارات الأسهم المطبقة في عام 2006 بوصفها مخالفة للقسم 409A بموجب قانون ولاية كاليفورنيا. ويبدو أن هذا التقييم الضريبي ولاية كاليفورنيا إضافية قد تكون معلقة نتيجة القضايا الوقائعية الكامنة في سوتاردجا. في هذه الأثناء، ومع ذلك، قدمت المدعين دعوى منفصلة في ولاية كاليفورنيا تحدي صحة تفسير كاليفورنيا الامتيازات مجلس الضرائب من قوانين ضريبة 409A ضريبة الظهر كاليفورنيا. توقيت للحق الملزم قانونيا على الرغم من أن المدعين قد يسودون على القضية الواقعية التي سيتم تناولها في المحاكمة، فإن مصلحة الضرائب على الأرجح سوف يكون من دواعي سرورها المنطق القانوني المحاكم في هذا الرأي، إلا فيما يتعلق بتحليل الحق الملزم قانونا. وفي حين أن قرار المحكمة هنا لم يؤثر على النتيجة النهائية، فإننا نعتقد أن مصلحة الضرائب الأمريكية ستحدد تاريخ المنح (وليس تاريخ الاستحقاق) على أنه تاريخ ينشأ حق ملزم قانونا في خيار الأسهم لأغراض 409A استنادا إلى القسم 1.409A من لائحة الخزانة -1 (ب) (1). الخطوات التالية على أساس هذا الضغط الإضافي لتقديم منح بالقيمة السوقية العادلة، يجب على أصحاب العمل: توثيق عملية تحديد القيمة السوقية العادلة لأسهمهم وأسعار ممارسة الخيارات ذات الصلة بعناية وفقا للوائح النهائية بموجب القسم 409A، و وضع ومتابعة إجراءات منح خيارات الأسهم باستمرار لتجنب أي نزاعات محتملة في المستقبل. جيفري و. كروه (جكروهغروم) هو رئيس مجموعة القانون غروم في واشنطن. وتركز ممارسته على رعاة خطة تقديم المشورة والمؤسسات المالية فيما يتعلق بتصميم وإدارة خطط التعويض المؤجلة التنفيذية وخطط تعويضات الأسهم وخطط التقاعد المؤهلة للشركات العامة والخاصة. J. روز زاكلاد (رزاكلادغروم) هو شريك في تصميم الخطة والممارسة الضريبية في العريس. وتركز ممارستها على تصميم وإدارة خطط التقاعد المؤهلة للضرائب وغير المؤهلة. 2014 مكتب الشؤون الوطنية، وشركة جميع الحقوق محفوظة. تقارير قانون بلومبرغ هي علامة تجارية وعلامة خدمة مسجلة لمكتب الشؤون الوطنية، Inc. تنويه هذه الوثيقة وأي مناقشات منصوص عليها هنا هي لأغراض إعلامية فقط، ولا ينبغي أن تفسر على أنها مشورة قانونية، والتي يجب أن توجه إلى والحقائق والظروف التي تنطوي عليها أية حالة معينة. مراجعة أو استخدام الوثيقة وأي مناقشات لا يخلق علاقة بين المحامي والعميل مع المؤلف أو الناشر. وبقدر ما قد تتضمن هذه الوثيقة أحكاما مقترحة، فإنها ستحتاج إلى تعديل لتناسب معاملة أو ولاية أو حالة معينة. يرجى استشارة محام يتمتع بمستوى مناسب من الخبرة إذا كانت لديك أية أسئلة. أي معلومات ضريبية الواردة في الوثيقة أو المناقشات ليس المقصود استخدامها، ولا يمكن استخدامها، لأغراض تجنب العقوبات المفروضة بموجب قانون الإيرادات الداخلية للولايات المتحدة. أي آراء معبر عنها هي آراء المؤلف. ولا يتحمل مكتب الشؤون الوطنية وشركة والكيانات التابعة له المسؤولية عن محتوى هذه الوثيقة أو المناقشات ولا يقدم أي تمثيل أو ضمان بشأن اكتمالها أو دقتها. جميع الأطروحات بلومبرغ بنا متوفرة على ترتيب الدائمة، والتي تضمن أنك سوف تتلقى دائما الطبعة الأكثر حداثة من الكتاب أو ملحق للعنوان الذي أمرت من بلومبرغ بناس تقسيم الكتاب. حالما يتم نشر ملحق أو طبعة جديدة (عادة سنويا) للحصول على عنوان قمت بشراءه سابقا وطلبت أن توضع على أمر دائم، وشحنها جيدا لك لمراجعة لمدة 30 يوما دون أي التزام. خلال هذه الفترة، يمكنك إما (أ) تكريم الفاتورة والحصول على خصم 5 (بالإضافة إلى أي خصومات أخرى قد تكون مؤهلة للحصول على) من السعر الحالي ثم التحديث، بالإضافة إلى الشحن والمناولة أو (ب) إعادة كتاب (ق)، وفي هذه الحالة، سيتم إلغاء فاتورتك عند استلام الكتاب (ق). اتصل بنا للحصول على بطاقة أوبس مسبقة الدفع لعودتك. لها بسيطة وسهلة كما أن. الأهم من ذلك، أوامر دائمة يعني أنك لن داعي للقلق حول توقيت المعلومات التي تعتمد عليها. و، يمكنك التوقف عن أوامر دائمة في أي وقت عن طريق الاتصال بنا على 1.800.960.1220 أو عن طريق إرسال بريد إلكتروني إلى كتبنا. وضع لي على ترتيب دائم في 5 خصم من قائمة الأسعار من جميع التحديثات المستقبلية، بالإضافة إلى أي خصومات أخرى قد نوعية ل. (إرجاع خلال 30 أيام.) يخطر لي عندما تتوفر التحديثات (لن يتم إنشاء أي أمر واقفا). هذا التقرير بلومبرغ بنا متاح على الترتيب، مما يضمن لك كل الحصول على أحدث طبعة. يتم تحديث هذا التقرير سنويا وسنرسل إليك أحدث إصدار بعد نشره. من خلال الاشتراك في ترتيب دائم سوف لا داعي للقلق حول توقيت المعلومات التي تحتاج إليها. و، يمكنك التوقف عن أوامر دائمة في أي وقت عن طريق الاتصال بنا على 1.800.372.1033، الخيار 5، أو عن طريق مراسلتنا على البريد الإلكتروني ل ريسارتبنا. وضع لي على أمر دائم يخطر لي عندما تتوفر الإصدارات الجديدة (لن يتم إنشاء أي أمر قائم) ما هو القسم 409A في 10 أبريل 2007، أصدرت دائرة الإيرادات الداخلية (إرس) اللوائح النهائية بموجب القسم 409A من قانون الإيرادات الداخلية. وأضيف القسم 409 ألف إلى قانون الإيرادات الداخلية في تشرين الأول / أكتوبر 2004 بموجب قانون إنشاء الوظائف الأمريكي. وبموجب القسم 409 ألف، ما لم تستوف شروط معينة، فإن المبالغ المؤجلة بموجب خطة التعويض المؤجل غير المؤهلة (كما هي معرفة في اللوائح) يمكن حاليا تضمينها في الدخل الإجمالي ما لم تكن هذه المبالغ معرضة لخطر كبير للمصادرة. بالإضافة إلى ذلك، تخضع هذه المبالغ المؤجلة ل 20٪ إضافية ضريبة الدخل الاتحادية، والفائدة، والعقوبات. وقد اعتمدت بعض الولايات أيضا أحكاما ضريبية مماثلة. (على سبيل المثال، تفرض ولاية كاليفورنيا ضريبة إضافية بنسبة 20٪ على الدولة، والفوائد، والعقوبات.) الآثار المترتبة على خيارات الأسهم المخفضة بموجب القسم 409A، خيار الأسهم الذي يكون سعر ممارسة أقل من القيمة السوقية العادلة للسهم العادي المحدد على أساس الخيار تاريخ المنح يشكل ترتيب تعويض مؤجل. وسيؤدي ذلك عادة إلى عواقب ضريبية ضارة بالنسبة لمستلم الخيار ومسؤولية استقطاع الضرائب عن الشركة. وتشمل العواقب الضريبية الضرائب في وقت الاستحقاق الخيار بدلا من تاريخ ممارسة أو بيع الأسهم المشتركة، و 20 ضريبة اتحادية إضافية على الخيار بالإضافة إلى ضريبة الدخل والعمالة العادية والضرائب المحتملة للدولة (مثل كاليفورنيا 20 الضرائب) ورسوم الفائدة المحتملة. ويتعين على الشركة حجب الضرائب المطبقة على الدخل وضريبة العمل في وقت منح الخيار، وربما مبالغ إضافية مع زيادة قيمة الأسهم الأساسية على مر الزمن. وفيما يلي روابط لجميع التنبيهات العميل WSGR8217s على 409A. يمكنك تقييم انطباق القسم 409A من خلال مراجعة تنبيهات العميل WSGR8217s التي تغطي مختلف جوانب القسم 409A والقواعد النهائية للقسم 409A بالتفصيل، بما في ذلك: أنا أحب حقا أن تقرأ الخاص بك حتى بعد أن تكون مكتوبة 8220 كيفية تعيين سعر ممارسة الأسهم خيارات 8221 المادة. نحن نكافح مع هذا الحق الآن مع. نحن نريد لتحفيز شعبنا بشكل صحيح (حاليا 1099 المقاولين)، ولكن نحن قلقون من أن منخفضة جدا من سعر الإضراب قد يشير إلى انخفاض تقييم لمستثمر في المستقبل. وبصفة عامة، فإن سعر الأسهم العادية الصادرة للمؤسسين والموظفين في وقت مبكر (عن طريق خيارات أو غير ذلك) وغيرها من 8220cheap8221 الأسهم العادية ليست عاملا يعتبره المستثمرون في عمليات رفع رأس المال (بمعنى فك). إيستونينفستمنت توم بلاك يوكوم، لنفترض أن التعويض المؤجل يأتي في شكل سندات قابلة للتحويل، قابلة للتحويل إلى سلسلة B مخزون مفضل ليتم إصدارها. 1. هل حقيقة أنه حتى يغلق سلسلة B، وخطر المصادرة مرتفع جدا وضع التعويض خارج عالم 409A 2. إذا تم تحويل الملاحظات إلى سلسلة B المفضلة، هل حقيقة أن التعويض لم يعد والتزام قانوني لدفع وضع تأجيل خارج عالم 409A أنا don8217t فهم نمط الحقيقة والأسئلة. إذا it8217s ملاحظة قابلة للتحويل، ثم it8217s التزام لدفع المال. أنا دون 8217t نرى لماذا هناك خطر المصادرة. إذا كان الشخص يتلقى مذكرة قابلة للتحويل مجانا، ثم يضربني أن هناك على الأرجح حدث خاضع للضريبة في تلك المرحلة من الزمن. إذا كان الشخص يدفع المال الحقيقي للمذكرة القابلة للتحويل، ثم أنا don8217t نرى كيف هو التعويض. في بيع نقدي لشركة خاصة، ما هو التصرف النموذجي من الخيارات غير المؤهلة (غير المؤهلين). إجم 8211 إذا لم يتم افتراض الخيارات من قبل المشتري، فإن الخيارات غير المكتسبة قد اكتسبت بالكامل، ويمكن لحامل الخيار إما ممارسة أو الحصول على عائدات الاندماج أو استلام صافي النقد يساوي سعر السهم للسهم الواحد مطروحا منه سعر الممارسة للسهم الواحد. هو 409A التقييم يجب أن يكون البند لبدء أو هل لمجلس الإدارة الحق في موجة هذا الشرط وتتحمل المخاطر فمن 8217s مسألة خطر. إذا تلقت الشركة تمويل المشروع أو لديها إيرادات، ثم أعتقد أنه يجب أن تفعل البند من منظور المخاطر. دفع 5K وما فوق لتقييم 409A هو سعر صغير لدفع ثمن التأمين في حال أن مصلحة الضرائب يتحدى سعر ممارسة الخيار في المستقبل. تقرير التقييم 409A يغير عبء الإثبات إلى مصلحة الضرائب لإثبات أن سعر ممارسة كان خطأ. إذا كانت الشركة لم تتلق تمويل المشروع وليس لديها إيرادات، ثم معظم الشركات دون 8217t يبدو للحصول على تقييم 409A. ومع ذلك، يجب على الشركة إعداد تحليل تقييم للقيمة السوقية العادلة للسهم العادي لدعم استنتاج مجلس اإلدارة بشأن القيمة السوقية العادلة. إذا كان لدى الشركة خبير كفوينانسيال يقوم بإعداد تقرير تقييم، فإن ذلك سيكفي أيضا لتحويل عبء الإثبات. يوكوم، لدينا بدء التشغيل تكافح مع سعر الإضراب على منحنا الأولى من الخيارات في إطار خطة حافز الأسهم الموظف لدينا. فعلنا سلسلة A المفضل في 1 حصة، ولكن aren8217t متأكد بشكل خاص إذا كان 8217s ذات الصلة. I8217d من الواضح أن منح الأسهم المشتركة بسعر عادل، ولكن تبادل المخاوف في مسألة سابقة تتعلق بالتقييمات المستقبلية. هل لديك أي نصائح حول تحليل تقييم يمكن أن يستخدمه مجلس الإدارة نحن ما قبل الإيرادات، لذلك أي عملية في هذه المرحلة تبدو تعسفية. شكرًا. بيرت 8211 إذا كانت الشركة فعلت سلسلة A مع المستثمرين المؤسسيين رأس المال الاستثماري، ثم يجب على الشركة الحصول على تقييم 409A. المدرسة 8220old 8221 10-1 فضل لنسبة السعر المشتركة لن تكون نتيجة غير عادية لشركة ما قبل العائدات. بالطبع، أي قواعد الإبهام مثل هذه ليست المحاسبة المناسبة. إيستونينفستمنت توم الأسود إعادة: الاستعلام الخاص بي من 10 يوليو: المذكرة هو فقط للتحويل إلى فئة B الأسهم المفضلة 8230no النقدية. وقدمت هذه المذكرة بدلا من التعويض النقدي. والشركة هي ما قبل الإيرادات وتحتاج إلى جمع الأموال من خلال عرض الفئة B. يقوم المستثمر الخارجي بشراء 60 من أسهم B ل 1.61share. في ذلك الوقت، سوف تحول السندات إلى أسهم B بنفس السعر (1.61). حتى يغلق B فعلا هناك احتمال كبير للإفلاس والتخلف عن السداد. هل حقيقة أن الشركة لم يكن لديك لدفع نقدا لاسترداد مذكرة وضع الشركة المؤجلة. خارج عوالم 409A يوكوم: وسأكون نقدر نصيحتك بشأن كيفية التعامل مع الوضع من تقييم 409A يجري أقل من تقييم FAS123R. شكرا جيني 8211 أنا أؤجل إلى بلدي الضرائب والمزايا المتخصصين في هذه القضايا ويجب عليك التشاور مع المراجعين المناسبين والخبراء الاستفادة من الموظفين الضرائب. يرجى قراءة إخلاء المسؤولية. لقد سمعت عن العديد من الحالات التي يرفض فيها المدققون تقييمات 409A. في نھایة الیوم، أعتقد أن الشرکة بحاجة إلی استرضاء مراجعي الحسابات بتقییم مقبول من قبل فاس 123R للأغراض المحاسبیة، ولکن ذلك لا یخلق بالضرورة مشکلة مع مصلحة الضرائب المستقلة طالما أن التقییم المتوافق مع 409 ألف یدعم الخیار ممارسة السعر. الشركات المستخدمة في اتخاذ رسوم الأسهم الرخيصة فيما يتعلق الاكتتاب العام، الذي يعترف ضمنا أن سعر الخيار كان منخفضا جدا. ومع ذلك، بقدر ما أعرف، لم تأخذ مصلحة الضرائب الأمريكية موقف أن هذه الخيارات تمنح مع أسعار ممارسة الرياضة التي كانت منخفضة جدا لم تعد إسو (التي تحتاج إلى أن تمنح في فمف). عندما يوافق مستشار (أو شركة محاماة) على العمل مقابل خيارات في عميل، كيف تحدد عدد الخيارات التي تتلقاها كرسوم على سبيل المثال، إذا قدمت 100 ألف مشورة قانونية أو غيرها، شروط افتراض أن الشركة تستحق القول 5MM بعد المال بعد الجولة الماضية المدة أي اتفاقات خيار جيد على الانترنت بيل ماك 8211 ربما هناك بعض الطرق المختلفة للتفكير في ذلك. واحد هو مجرد التعبير عن عدد الأسهم كنسبة مئوية من الشركة. علی سبیل المثال، عادة ما یتم قیاس الخیارات الخاصة ب إمبلويديريكتورادفيسور کنسبة مئویة من الملکیة المخففة تماما. وستستحق هذه الخيارات أكثر من 4 سنوات للموظفين و 2 إلى 4 سنوات عادة لأعضاء مجلس الإدارة. طريقة أخرى للتفكير في ذلك من حيث القيمة المقدمة (إلى حد ما مثل تغطية الضمان). انظر المقال 8221 ما يجب أن تكون شروط القرض الجسر ضمان التغطية 8221 ربما حتى طريقة مختلفة لقياس حجم منحة الخيار هو النظر في المفترض في قيمة المال ومنح أسهم كافية لتوفير القيمة الضمنية. بالنسبة لمعظم الشركات، سيكون هناك فرق بين فمف الأسهم المفضل و فمف المشتركة. إذا كان هناك سلسلة A هو 1.00share و فمف المشترك هو 0.10share، ثم كل سهم لديه ضمنية 0.90share انتشار. إذا أرادت الشركة تقديم 9000 قيمة، فإنه سيتم منح خيارات لشراء 10،000 سهم. وبوجه عام، ستتم ممارسة خيارات الاستشاريين لفترة تتراوح بين 5 و 10 سنوات. ويمكن أن تكون مكتسبة بالكامل عند منح (عند الانتهاء من الخدمات) ولا تعتمد على الوضع المستمر كمزود خدمة من أجل ممارسة. غير أن بعضها قد يخضع للخدمات المستمرة لكي يتسنى ممارسته. منحة الخيار لا تفعل ذلك بنفسك ممارسة. هناك العديد من الأشياء التي يمكن أن تكون مشدود تتراوح بين الامتثال 409A، قضايا قانون الأوراق المالية، والفشل في الحصول على الموافقات صالحة والتي قد تؤدي إلى خيار الخلفية، وما إلى ذلك كم تنفيذ خطة خيار الأسهم الموظف تكلف عادة الشركة (الرسوم القانونية، المشرف والتكاليف، الخ.) لدى شركتي ثلاثة مديري وخمسة موظفين، ونحن نود أن نقدم حوافز الأسهم للموظفين الرئيسيين. سمعت I39ve تقديرات 10k-15k فقط للحصول على برنامج خيار الأسهم وتشغيلها، ولكن ليس لدي أي فكرة عما إذا كان هذا المبلغ هو دقيق. لا يبدو أن مثل هذا ينبغي أن يكون معقدا. في الأساس، I39m في محاولة لمعرفة ما إذا كان I39m الحصول على ممزق. شكرا على أي نصيحة يمكنك إقراض. جون 8211 10K إلى 15K يبدو سخيفة على افتراض أن كنت C كورب. حتى لو قمت بإدراج دي على الانترنت وكان شخص ما لإعادة كل مستند، فإنه لا يزال أقل أن هذا النطاق لإعادة كل شيء ولها شركة مع خطة خيار الأسهم. حسنا، فإن قضية التقييم 409A لن يذهب بعيدا. وأعتقد أن مصلحة الضرائب الأمريكية بدأت تدقق في أول هذه الترتيبات. وأعتقد أن هناك تقييم الجودة هناك بما في ذلك لنا الذين يقدمون الدعم، والدفاع عنها والمؤهلة 409A التقييمات. ثم هناك شركات تستخدم العمالة الأجنبية للقيام بذلك والإعلان أن 409A يمكن أن تكتمل لأقل من 500. وهناك أيضا الشركات التي لا يمكن اعتبارها خبراء تقييم مستقل تماما لأنها توفر خدمات أخرى مثل تأجير كفو أو المصرفية لنفس العملاء أنهم القيمة. ولا بد أن تحتفظ مصلحة الضرائب بمثل هذه الترتيبات باعتبارها غير مستقلة. الكلمات الرئيسية في اختيار مزود 409A يجب أن تكون: من ذوي الخبرة، مقرها الولايات المتحدة، مستقلة، مراجعة جديرة بالثقة، والصناعة التعرض وبأسعار معقولة. العناية الواجبة وتطبيق المعايير المعقولة هي ما تبحث عنه شركات التدقيق، وسوف تبحث مصلحة الضرائب. مع المواهب الاستعانة بمصادر خارجية وتقييمات رخيصة جدا، نجد هذين العنصرين تفتقر تماما. حذار المشتري إذا كنت بحاجة إلى مزيد من المعلومات، كنت دائما موضع ترحيب في الاتصال بنا في أكوسرف إنك (أكوسرفيوس).خيارات الأسهم المخفضة وقانون الضرائب القسم 409A: حكاية تحذيرية في بيئة بدء التشغيل، خيارات الأسهم هي شائعة. وهي طريقة يمكن للشركات الشابة أن تعوض عن المساواة في الأجور وأقل من رواتب السوق أو رسوم الاستشارات، وتزود المتلقين عموما بأداء أو حافز استبقاء في شكل حصة في مستقبل الشركة. القواعد الضريبية لمعظم الخيارات واضحة نسبيا. ولكن عندما يتم عرض الخيارات عمدا أو عن غير قصد في خصم مع سعر ممارسة أقل من القيمة السوقية العادلة في تاريخ منح الخيارات لقصة أخرى. وأحد تلك الشركات ينبغي أن تنظر بعناية لتجنب العواقب الضريبية السلبية. أثر قانون الإيرادات الداخلية القسم 409A وفقا لمصلحة الضرائب الأمريكية، تخضع خيارات الأسهم المخفضة للقسم 409A من قانون الضرائب الاتحادي الذي ينظم خطط التعويض المؤجلة غير المؤهلة. تلك الخطط غير المؤهلة التي تنص على تأجيل التعويض. خيارات الأسهم التي لها سعر ممارسة يساوي أو أعلى من القيمة السوقية العادلة عند منحها معفاة من 409A. 409 أ في عام 2004 لضمان امتثال المتلقين للخيارات المخصومة وغيرها من أشكال التعويض المؤجل للمبادئ التوجيهية الصارمة المتعلقة بتوقيت إرجائهم. وبخلاف ذلك، يجب عليها أن تعترف بالدخل عندما يكون لها حق ملزم قانونا باستلامها، حتى لو لم تتلقها فعلا إلا في وقت ما في المستقبل. وتشمل الغرامة المطبوعة استثناءات للتأجيلات القصيرة الأجل حيث تلقى التعويض فعلا في غضون شهرين ونصف من نهاية السنة التي لم يعد فيها خطر كبير للمصادرة. ولا يخضع هذا الإرجاء القصير الأجل إلى 409 ألف. بالنسبة لخيارات الأسهم التي تخضع ل 409A، فإن مستلمي الخيارات لديهم مرونة محدودة في الوقت الذي يمكنهم فيه ممارسة خياراتهم دون انتهاك القواعد. وتسمح القواعد للمستفيدين بممارسة الخيارات بناء على عدد محدود من الأحداث المثيرة، بما في ذلك التقاعد أو الفصل الآخر للخدمة، أو تغيير في السيطرة على الأعمال التجارية، أو العجز، أو الوفاة، أو حالة طارئة غير متوقعة، أو في تاريخ أو سنة محددة سلفا. بالنسبة لأولئك الذين يرون أفول من قواعد 409As، والعقوبات مرهقة. وبشكل عام، يصبح كامل مبلغ التعويض الذي تم تأجيله للسنوات الحالية وجميع الضرائب السابقة خاضعا للضريبة. ويخضع هذا التعويض أيضا لعقوبة بنسبة 20 في المائة، بالإضافة إلى الفائدة. وقد نشأ العديد من أوجه عدم اليقين في تطبيق المعيار 409A من حقيقة أن القانون لا يحدد تحديدا تأجيل التعويض. وقد تفسر قواعد بيانات مصلحة الضرائب وتصريحاتها باستمرار عبارة "تشمل خيارات الأسهم المخفضة". ومع ذلك، لم يتم اختبار هذه القواعد في المحاكم هذا العام، عندما أصدرت محكمة الولايات المتحدة للمطالبات الاتحادية حكما موجزا جزئيا في سوتاردجا ضد الولايات المتحدة. ويتناول هذا الحكم حججا قانونية مختلفة فيما يتعلق بتطبيق المادة 409 ألف، تاركا المسألة الوقائعية المتعلقة بما إذا كانت الخيارات قد خضعت فعلا للخصم التي ستحدد أثناء المحاكمة. آثار سوتاردجا سوتاردجا حكم سوتاردجا أهمية خاصة لأنه هو أول حكم المحكمة على تطبيق 409A لخيارات الأسهم مخفضة. نتيجة ل سوتاردجا. أصبح لدينا الآن تأكيد قضائي على مراكز إرس التالية: تخضع خيارات الأسهم المخفضة للمعاملة في القسم 409A كمكافأة مؤجلة غير مؤهلة يحدد تاريخ منح الخيار عندما يعتبر التعويض مكسبا. ويحدد تاريخ الخيار، وليس التاريخ الذي يمارس فيه، متى يكون للمستلم حق ملزم قانونا في التعويض. ويحدد التاريخ الذي تحدده أيضا الوقت الذي لم يعد فيه الخيار ينطوي على خطر كبير بالمصادرة. ولا تعتمد الفترة ذات الصلة لتطبيق الاستبعاد القصير الأجل على تاريخ ممارسة الخيارات فعليا، بل تستند إلى الفترة الزمنية التي يمكن فيها ممارسة الخيارات وفقا لشروط الخطة. الجزء التحذيري من حكاية 409A تحتل حوالي 80 صفحة من اللوائح الضريبية الاتحادية، مما يعطي مؤشرا على مدى تعقيدا يمكن أن يكون إما تجنبه تماما أو الامتثال لمتطلباته. يمكن أن تساعد بعض الاستراتيجيات. للخصم أو عدم الخصم: القيمة السوقية العادلة 409A يتوقف على ما إذا كان يتم خصم خيار الأسهم أم لا. إذا كان سعر ممارسة الخيارات يساوي القيمة السوقية العادلة في تاريخ منح الخيار، لا يتم خصم الخيار ولا ينطبق 409A. إذا كانت شركتك لا تنوي خصم سعر ممارسة خيارات الأسهم، وتقييمها بشكل صحيح هو أمر أساسي لتجنب الآثار الضريبية السلبية من 409A. وفي قضية سوتاردجا، تعتزم الشركة منح خيارات أسهمها بالقيمة السوقية العادلة. وقد أدى عدم وجود رقابة وضعف في التنفيذ الشركة إلى منح تلك الخيارات بأقل من القيمة السوقية العادلة التي قد تكلف المستفيدين من هذه الخيارات الملايين من الدولارات. إن إنشاء القيمة السوقية العادلة يمكن أن يكون مشكلة بالنسبة للشركات الناشئة والشركات الأخرى المملوكة للقطاع الخاص . ولعل الأكثر أمانا واياند عموما الطريقة الأكثر تكلفة لتحديد القيمة السوقية العادلة هو استئجار مثمن مستقل مؤهل لأداء التقييم. يجب أن يتم تقييم في غضون 12 شهرا من الصفقة الخيار لتلبية أول من ثلاثة قواعد التقييم الآمن الميناء تحت 409A. وبموجب حكم الميناء الآمن الثاني، يمكن للشركات الناشئة أن تستخدم شخصا آخر غير مثمن مستقل لإجراء التقييم، طالما أن الشخص لديه المعرفة والخبرة المطلوبة ويفي التقييم بمعايير أخرى تحت 409A. يتضمن الميناء الآمن الثالث استخدام صيغة لتحديد التقييم، على النحو المنصوص عليه في القسم 83 من قانون الضرائب الاتحادي. وخلافا لنهج الميناء الآمن، يسمح للشركات باستخدام تطبيق معقول لطريقة تقييم معقولة استنادا إلى عوامل محددة المحددة في 409A. وخلافا لنهج الموانئ الآمنة المنفذة بشكل صحيح، فإن طريقة التقييم هذه تخضع للتحدي من قبل مصلحة الضرائب، لذلك من الأهمية بمكان تطوير وحفظ الوثائق التفصيلية للطريقة المستخدمة في تحديد التقييم. تحديد تاريخ المنحة بشكل صحيح في قضية سوتاردجا، وافقت لجنة تعويض الشركة على منح الخيار ووضعت خيارات السوق العادلة في نفس التاريخ. غير أن اللجنة لم تصدق رسميا على هذه المنحة إلا بعد مرور شهر تقريبا، عندما كانت القيمة السوقية العادلة أعلى. وقررت المحكمة أن تاريخ التصديق هو تاريخ المنح، وبالتالي فإن الخيارات تمنح فعلا بسعر مخفض. وبحلول الوقت الذي حاولت فيه الشركة والمتلقي إصلاح الخطأ، فوات الأوان لأن الخيارات قد تم ممارستها. بسبب تأثير تاريخ المنحة والعناصر الأخرى للعملية على تحديد القيمة السوقية العادلة والامتثال العام لقواعد 409A ، يجب على الشركات تطوير واتباع إجراءات مدروسة جيدا تنظم إصدار خيارات الأسهم. دائما أفضل لمنع مشاكل الامتثال من محاولة لتصحيحها في وقت لاحق. ولكن بالنسبة للشركات التي تجد نفسها خارج نطاق الامتثال 409A، أصدرت مصلحة الضرائب (إرس) إرشادات (في الإشعارات 2008-113 و 2010-6 و 2010-80) على بعض الإجراءات التصحيحية المسموح بها. في نهاية المطاف، ما إذا كان يمكن تصحيح المشكلة، وإذا كان الأمر كذلك، كم من الإغاثة هو أفايلاليس معقدة مثل بقية 409A. ذلك يعتمد على عدد من العوامل، بما في ذلك طبيعة المشكلة وتوقيت التصحيح. بالنسبة لخيارات الأسهم التي تم منحها بشكل خاطئ بأقل من القيمة السوقية العادلة، قد يكون من الممكن تعديل اتفاقية الخيار لإزالة الخصم. وبصفة عامة، يمكن زيادة سعر التمرين إلى القيمة السوقية العادلة (اعتبارا من تاريخ المنح) في السنة التي تمنح فيها الخيارات. بالنسبة إلى مستلمي الخيار الذين لا يعتبرون عاملين في الشركة، يتم تمديد هذه الفترة لتشمل السنة التالية. وبموجب اللوائح المقترحة، قد يكون من الممكن أيضا تعديل اتفاق الخيار قبل السنة التي تستحق فيها الخيارات. وبغض النظر عن ذلك، لا يسمح باتخاذ أي إجراء تصحيحي للخيارات التي تم ممارستها. 409A هي منطقة معقدة بشكل خاص من قانون الضرائب الاتحادي، وكما يوضح سوتاردجا بوضوح، فإن تكلفة عدم الامتثال يمكن أن تكون مرهقة. إذا كنت تنظر في خيارات الأسهم أو أشكال بديلة أخرى من التعويض، والحصول على مشورة كبيرة. شارك هذا الموقع: يتم توفير هذا الموقع من قبل المحامي أو الناشر مكتب محاماة لأغراض تعليمية فقط، فضلا عن إعطاء معلومات عامة وفهم عام للقانون، وليس لتقديم المشورة القانونية المحددة. باستخدام هذا الموقع بلوق كنت أفهم أنه لا يوجد علاقة العميل المحامي بينك وبين الناشر الموقع. يجب عدم استخدام الموقع كبديل عن المشورة القانونية المختصة من المحامي المهني المرخصة في ولايتك. أفكار والتعليق على قانون الشركات الناشئة. يوجه اليكم من ديفيس رايت تريمين